Ежедневный обзор долгового рынка

Внешний рынок

ABH Financial собирается открыть книгу заявок 25 октября на размещение 5-летних еврооблигаций в швейцарских франках. Индикативный ориентир ставки доходности составляет 2,625 – 2,875% годовых. На рынке обращается один выпуск эмитента с погашением в 2018 году, однако его сравнивать с новым предложением было бы некорректно ввиду «нерыночной стоимости» бумаги на вторичной площадке. Для оценки евробонда мы взяли другие обязательства отличные от CHF и перевили их в валюту привлечения через валютный своп и сравнили бумаги по ASW-спред. Наши результаты показали, что новый выпуск в CHF может быть размещен с дисконтом 20-25 бп. к уровню нижней границы первоначального ориентира – 2,4-2,45% годовых.

Внутренний рынок

Вчера на рынке федерального займа активность торговых операций оказалась низкой по сравнению с пятницей и всей прошлой недели

Денежный рынок

Новую неделю Банк России начал с депозитных операций «тонкой настройки», проведя их уже в пятый раз с начала октября

Без комментариев

Нижегородская область в понедельник полностью разместила облигационный заем серии 34012 объемом 12 млрд рублей. На вторичном рынке бумага закрылась по последней сделке с доходностью 8,17% годовых, что соответствует цене 100,5% от номинала.
Министерство финансов Красноярского края 9 ноября проведет конкурс по размещению облигаций серии 34014 на 7,8 млрд рублей. Ориентир ставки 1-го купона будет объявлен позднее. Ставки 2-28-го купонов приравниваются к ставке 1-го купона. Срок обращения бумаг — 7 лет, номинал — 1 тыс. рублей, купоны — квартальные. Департамент финансов и экономики Ненецкого автономного округа (НАО) 3 ноября с 11:00 МСК до 15:00 МСК проведет сбор заявок на облигации серии 35001 объемом до 500 млн рублей. Ориентир ставки 1-го купона 7-летних облигаций остался на прежнем уровне — 8,20-8,45% годовых, что соответствует доходности к погашению в размере 8,46-8,72% годовых
АКРА присвоило выпуску облигаций ПАО «Газпром нефть» серии 001P-03R объемом 25 млрд рублей кредитный рейтинг AАА(RU)